■本報記者胡金華上海報道

兩會期間，保險業最讓業界關心的無疑是稅延型養老保險何時落地。

《華夏時報》記者了解到，3月5日下午，中國保監會副主席陳文輝在參加廣東省代表團在駐地審議政府工作報告間隙接受媒體采訪時透露，目前稅延型養老保險試點方案已經得到有關部門的通過，現在保監會正在積極準備，將于近期推出。與此同時，3月6日，中國保監會另一位副主席黃洪在參加政協經濟界別聯組討論后接受相關媒體采訪時也表示，稅延型養老保險試點方案已經國務院通過，具體的實施辦法正在走流程，只要符合條件的保險公司都能夠參與試點。

“2007年，天津濱海新區被列為個人稅延型養老保險試點地區至今，我國為這一險種的正式面世已經準備了約10年。然而遲遲未有進一步的行動，在2017年的兩會期間，關于稅延型養老保險推出的聲音亦是不絕于耳。各家養老保險機構其實都已經做好了相關準備。只待發令槍響。”3月8日，上海一家大型養老險機構負責人對本報記者表示。

10年歷程

事實上，在過去10年間，關于稅延型養老保險推出的消息從未間斷，但是2017年算是聲音最多的一年。

2017年兩會期間，財政部相關負責人表示，對個人稅收遞延型商業養老保險試點涉及的相關政策和技術問題，已基本形成政策建議。當年6月份，黃洪表示，保險業已經基本做好了稅延養老險試點的準備工作；7月份，國務院印發的《關于加快發展商業養老保險的若干意見》明確指出，2017年年底前啟動個人稅收遞延型商業養老保險試點。這被業內人士廣泛視為真正的轉機即將出現，稅延型養老保險將邁出實質性步伐，稅收政策的推動為稅延型養老保險發展進入快車道留下了想象空間，也有望成為推動養老“三支柱”協同發展的重要力量。

2017年11月，25家保險機構參加稅延養老險座談會，新華保險稅延型養老保險業務負責人表示，已經做好了試點該產品的準備；2017年12月24日，“中國養老與健康保險50人論壇”的成立，標志著保險業更好地服務我國多層次社會保障體系建設有了重要的理論研究平臺。

“近年來，保險業積極開展稅延型養老保險試點的相關配套準備工作，在產品設計、制度制定、信息平臺建設等方面進行了大量前期研究和準備工作。目前，初步的產品示范條款、制度框架、信息平臺建設等都已基本就緒，并確保試點政策出臺后在較短時間內落地實施。”彼時，中國太保壽險董事長徐敬惠對外表示。

到了今年2月，人社部聯合保監會等多部委成立工作領導小組，啟動建立養老保險第三支柱工作。

“政策引導和稅優力度將是商業養老保險未來發展的關鍵。此前外界一直擔心稅收優惠力度不足，商業養老保險相對于傳統的各類投資渠道優勢將不會明顯，人們也沒有偏向商業養老保險的意愿，反而在理解和操作的便捷性、收益的直觀性等方面不及傳統投資方式。在今年的兩會上，政府工作報告中明確提出要提升個人所得稅的起征點，同時又將推出個人稅延型養老保險，這意味著無論對于個人還是企業，乃至國家的養老體制的完善，都是極大的利好。”復旦大學保險系教授陳冬梅也表示。

有數據顯示，截至2016年底，我國65歲以上老年人已達15003萬人，占總人口的10.8%。按照聯合國標準，我國分別將于2025年和2035年進入深度老齡化和超級老齡化社會。英美等發達國家養老金保險在人身險保費中占比超過35%，而我國2016年養老年金保險占比僅為4.4%。加速推進的老齡化，巨大的市場缺口，為商業養老保險特別是個稅遞延型養老保險發展提供了廣闊的空間。個稅遞延型養老保險有望成為我國保險業發展的下一個“風口”，使保費增長獲得剛性支撐，也有利于保險業的健康可持續發展。

三方收益

本報記者了解到，稅延型養老保險，是指投保人在稅前列支保費，在領取保險金時再繳納稅款。這和商業養老保險的不同之處在于，前者享受政府的稅延優惠。那么，稅延型養老保險究竟有哪些好處，誰是真正的受益者呢？

此前，中國太保方面曾發布相關觀點指出，其對個人的影響主要表現為，稅延型養老保險實施后，投保人可以在稅前列支保費，等到將來領取保險金時再繳納個人所得稅，這樣可略微降低個人的稅務負擔。如果再扣除通脹因素，稅收負擔就更輕了。同時，它還能幫助投保人進行養老規劃、理財規劃，從而大大提高將來的養老質量。

在政府的影響方面，稅延型養老保險的試點及發展，必將對彌補養老資金缺口起到積極的作用。這不僅將促進保險公司收益的增加，上繳的營業稅和所得稅大比例增長，同時還能彌補財政個稅減少的部分。

對保險業而言，稅延型養老保險獲批，意味著政策導向對保險業發展的扶持，將很大程度上吸引投資者的眼球，增加投資者對保險相關行業的信心，從而促進廣大民間投資向保險業投入。

“根據之前的試點文件，稅延型養老保險會采取一個稅基遞延的政策，在繳費期間，我們每個人能繳費的個人養老保險的上限是700 元。從量上來看，靜態測算商業養老保險會帶來1260 億元的保費增量。背后的測算邏輯是現在我們國家對稅收優惠政策能作出反應的人群是能繳個稅的人群，目前我們國家這部分的人群大概是3000 萬人。”華泰金融研究團隊之前發布的報告指出。

報告也進一步分析稱，這1260 億并不是相關政策一推出來馬上就能實現的。如果5年能夠實現，第一年要基本實現610 億元的一個保費增量。如果從動態上來看，加上人均收入的增長和以后的個稅改革以及有可能的繳費人群的增加，繳稅人群的增加，那稅延帶來的增量資金將會進一步達到2000 億元。